Musterdepot (05/24)

Pfingsten 2024. Entspannt im verlängerten Feiertagswochenende sitzend fällt mir ein, dass ich doch schon lange nicht mehr in mein Musterdepot geschaut habe. Mein letztes Update dazu lag im März 2022, mitten in der Corona-Zeit, mitten in der Phase meiner „Investment-Tätigkeit“, in der alle bisherigen Kennzahlen und Bewertungsmaßstäbe beim Value-Investing keine überzeugende Orientierung mehr zu bieten vermochten. Vor diesem Hintergrund kitzelte es mir heute also in den Fingern ein Depot zu dokumentieren, welches bis auf Dividenden und monatliche Spareinlagen seit über 2 Jahren unberührt brach liegt.

Was bis heute geschah

Seit März 2022 habe ich wie zu Depotstart versprochen jeden Monat weiterhin 500 Euro „Spielgeld“ in das Musterdepot eingezahlt. Das bedeutet einen Cash-Zufluss von 13.000 Euro (26 Monate lang je 500 Euro). Gleichzeitig sind in dieser Zeit folgende Dividendenzahlungen eingegangen:

So! Unter Berücksichtigung der Kursbewegungen bei den Depotaktien sowie den beiden Unzen Gold des Depots stellt sich das Musterdepot inklusive der o. g. Cash-Zuflüsse insgesamt wie folgt dar:

Und weil Zahlen so viel Spaß machen, wenn man nix anderes als Quell der Freude benennen kann, hier noch ein paar Performance-Kennzahlen zur „Liegezeit“ des Musterdepots.

Um nun die Frage für mich zu beantworten, ob das „gut“ oder „schlecht“ war, muss ich einen Vergleich durchführen. Wenn ich auf onvista.de in die „Performance-Rangliste“ gehe und mir die 3-Jahres-Performances aller Mischfonds ansehe, dann hat der beste von 4.920 Fonds eine Performance von 89,15% hingelegt. Der schlechteste davon eine „Performance“ von -59,30%.

Ich werde also angesichts dieser Zahlen nicht über meine „Durchschnittsleistung“ meckern.

Wie geht es nun weiter?

Der Kursrutsch bei den Deutsche Konsum REIT Aktien von 11 Euro auf knapp 3 Euro ist eine eigene Geschichte, an der ich auch mit meinem Echtgeld-Depot zu knabbern habe. Es fühlt sich an, wie eine weitere FuckUp-Story, aber ich bin mir noch nicht sicher und „pfeile“ noch an meiner Meinung dazu. Sobald das abgeschlossen ist, will ich dieser Aktie einen eigenen Blog-Beitrag widmen.

Mit meinem Echtgeld-Depot habe ich GBK-Aktien nachgekauft. Es gibt nur zwei Dinge, die ich bei dieser Aktie in den letzten Jahren bemängeln würde: zum Einen wäre da die Seitwärtsbewegung des Aktienkurses. Wenn ich dann aber „Corona“ mit einberechne ist eine Seitwärtsbewegung fast schon ein Stabilitätsmerkmal. Zum Anderen sind es die dividendenfreien Jahr 2019 und 2020.

Für das abgelaufene Geschäftsjahr wird eine GBK-Dividende von 0,25 Euro vorgeschlagen, was bei einem Kurs von um die 5 Euro eine 5%-Rendite bedeutet. Der Aktienkurs liegt 2 Euro unter dem NAV, die Eigenkapitalquote bei über 90%. Somit werde ich auch für mein Musterdepot noch vor der Hauptversammlung am 31.05.2024 diese Aktienposition aufstocken (1000 Aktien für 5 Euro das Stück = 5000 Euro; Transaktionskosten 50 Euro).

Ich muss abschließend gestehen, dass ich inzwischen ein weniger sicheres Gefühl dabei habe, wenn ich auf die obige Art und Weise einen Aktienkauf verargumentiere. Es liegt für mich im Bereich des Wahrscheinlichen, dass ich mich irre. Ich entscheide auf Basis einer Mixtur aus „Value-Investing ist schon seit Jahrzehnten der beste Ansatz“, „ich habe ohnehin keine alternative, plausible Entscheidungsbasis für Aktienkäufe“ und „es ist doch eigentlich unwahrscheinlich, dass es Kapitalismus-verändernde Zäsuren gibt, die Aktieninvestitionen ad absurdum führen, oder?“.

Die Konsequenz ist, dass ich mich eher zurückhalte, eher NICHT kaufe oder nachkaufe. Eher verkaufe. Inzwischen gibt es ja auch wieder 3-4% Zinsen auf das Tagesgeld, was mit weiter weniger Risiko erreichbar ist. Nun ja, dies nur als Beigabe zum heutigen Artikel. Danke fürs Lesen! 🙂